Pascal François

Professeur titulaire, Département de finance

Coordonnées

HEC Montréal
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Page Personnelle

Formation

D.E.A. (finance), Paris I Sorbonne
Doctorat conjoint (sciences de gestion), Paris I Sorbonne et ESSEC

Expertise

Finance d'entreprise
Risque de crédit
Évaluation de la dette

Cette sélection de publications couvre les 5 dernières années.

Articles de revues (8)

FRANÇOIS, Pascal, MORAUX, Franck; « The mean–variance (in)efficiency of duration-based immunization », International Review of Finance, vol. 24, no 2, 2024, p. 253-290.

FRANÇOIS, Pascal, NAQVI, Hassan; « Secured and unsecured debt in creditor-friendly bankruptcy », Journal of Corporate Finance, vol. 80, 2023, p. 1-18.

FRANÇOIS, Pascal, HECK, Stephanie, HÜBNER, Georges, LEJEUNE, Thomas; « Comoment risk in corporate bond yields and returns », The Journal of Financial Research, vol. 45, no 3, 2022, p. 471-512.

FRANÇOIS, Pascal, GALARNEAU-VINCENT, Rémi, GAUTHIER, Geneviève, GODIN, Frédéric; « Venturing into uncharted territory: An extensible implied volatility surface model », Journal of Futures Markets, vol. 42, no 10, 2022, p. 1912-1940.

FRANÇOIS, Pascal, STENTOFT, Lars; « Smile-implied hedging with volatility risk », Journal of Futures Markets, vol. 41, no 8, 2021, p. 1220-1240.

ANNABI, Amira, BRETON, Michèle, FRANÇOIS, Pascal; « Could Chapter 11 redeem itself? Wealth and welfare effects of the redemption option », International Review of Law and Economics, vol. 67, 2021, p. 1-15.

FRANÇOIS, Pascal, JIANG, Wei Yu; « Credit Value Adjustment with Market-implied Recovery », Journal of Financial Services Research, vol. 56, no 2, 2019, p. 145-166.

FRANÇOIS, Pascal; « The Determinants of Market-Implied Recovery Rates », Risks, vol. 7, no 2, 2019, p. 1-15.

Chapitres de livres (1)

BOYER, Martin, BRETON, Michèle, FRANÇOIS, Pascal; « Designing Insurance Against Extreme Weather Risk: The Case of HuRLOs », Ecological, Societal, and Technological Risks and the Financial Sector, Palgrave Macmillan, 2020, p. 91-122.

Cette sélection d'activités d'encadrement couvre les 5 dernières années.

Direction de mémoires – maîtrise en sciences de la gestion (8)

VaR Calculations and Backtesting for S&P 500 Index Option Straddles, par Mukesh Kumar
Octobre 2023

The Sustainable Communication of Canadian Mining Companies and their Corporate Financial Actions, par Maria Bou-Assi
Mai 2023

Testing investors' risk expectations during the Covid Crisis using the Bates Model, par Mohamad Bahij Ghrayeb
Novembre 2022

Gestion du risque de crédit: Étude du modèle structurel de KMV pour la prédiction du risque de défaut, par Salamata Ka
Mars 2022

Analyse factorielle des effets de liquidité sur le marché des actions, par Ekpo Hermann Isaie Beugre
Septembre 2021

Modelling CDS Market-implied Recovery Rates with the Beta Distribution, par Hon Cheung Hui
Septembre 2021

Mean-variance analysis of barbell strategies, par Anishi Jatin Shah
Mai 2020

L'origine des différentes structures de dettes dans les LBO Européens et leurs conséquences, par Arthur Gautier
Septembre 2018

Direction de projets supervisés – maîtrise en sciences de la gestion (18)

Recherche empirique des fusions et acquisitions selon le modèle de Lambrecht (2004) , par Michaël Larose
Mars 2024

La capitulation du marché obligataire corporatif américain high yield , par Vincent Harvey
Août 2023

Analysis of Derivatives Value Adjustments for a Major Canadian Financial Institution , par Geoffrey Tremblay-Cotnoir
Août 2023

Construction d'un indice sur l'attractivité des marchés mondiaux du financement immobilier commercial , par Vincent Lepeytre
Août 2023

Prediction of Credit Rating and Bankruptcy Using Stock and Option Prices , par Yue Zhang
Mars 2023

Mise en application du Ratio de liquidité des Fonds Propres pour la Banque Nationale du Canada sur la base des exigences du BSIF, réplication et analyse de scénarios , par Donnell Baptiste Hincati
Août 2022

Crise Covid-19 : La réaction des transactions repos bilatérales de BNP Paribas en période de stress de liquidité , par Hugo Marticoréna
Août 2022

Modèle d'évaluation des produits dérivés sur commodités , par Djamila Jessica Mariam Saloucou
Août 2022

Effect of moral hazard and repeated business on Canadian syndicated loan pricing , par Anis Bouguena
Août 2022

Analyse des notes ESG chez BNP Paribas , par Nicolas Rheault
Mars 2022

Trade credit and debt structure , par Yihan Wang
Novembre 2021

Les options réelles sont-elles prédicteurs de la structure de marché nord-américain minier ? , par Axel Texier
Septembre 2021

Performance analysis on North American entities of Société Générale in the context of Covid-19 pandemic , par Margaux Delaviere
Mars 2021

Solvabilité II » : Dispositions, applications & limites , par Stanley Casteran
Septembre 2020

Smile-Implied Hedging: An Empirical Performance Review , par Félix-Antoine Groulx
Mars 2020

Analyse Factorielle des Taux de Recouvrement Inférés du Marché , par Jean-Michel Ostiguy
Mars 2019

En codirection avec : LAROCQUE, Denis
Application of a prediction model to trading , par Jonathan Cadet
Novembre 2018

Estimation du modèle structurel de Leland (1994), par méthode itérative et par maximum de vraisemblance , par Pamela Audrey Bouobda Moghomyie
Septembre 2018